Углубление взаимоотношений с инвесторами – ключевой приоритет региональных властей

Доцент кафедры региональной, муниципальной экономики и управления УрГЭУ Антон Глумов провел 3 июля в дистанционном формате заседание Аналитического клуба «Экономист».

Мероприятие было посвящено тенденциям, складывающимся в мировой экономике и глобальной инвестиционной активности.

Согласно оценкам международных экспертов, из-за COVID-19 количество объявленных проектов с привлечением прямых иностранных инвестиций (ПИИ) снизилось в апреле на 63% по сравнению со среднемесячным количеством проектов 2019 года. Вместе в тем, ожидается, что по мере снятия ограничений ситуация будет улучшаться, тем не менее, по итогам 2020 года количество объявленных проектов будет ниже уровня 2019 года на 20%.

Ключевыми причинами спада инвестиционной активности являются:

• ограничения на поездки, что затрудняет осмотр мест и объектов инвестирования, процедур аудита объекта инвестиций;
• остановка найма персонала, строительства и ввода в эксплуатацию объектов;
• беспрецедентная экономическая рецессия, значительно сократившая спрос на рынках.

Несмотря на это, компании не остановили инвестиционные проекты, изменились лишь сроки реализации и объем инвестиций. Желание инвестировать у бизнеса остается. При этом ряд секторов даже продолжает расти – технологический сектор, виды деятельности, связанные со здравоохранением, логистика. Кроме того, сложившаяся ситуация создала возможности для перемещения производств и изменения цепей поставок, что приведет к увеличению объема прямых иностранных инвестиций в будущем. Также на восстановление будет оказывать положительное влияние комплекс мер государственной поддержки и усилившиеся внимание к проектам в сфере региональной интеграции. Например, в Африке реализуются масштабные интеграционные проекты, которые увеличат приток инвестиций.

В регионе MENESA (Северная Африка, Ближний Восток, Юго-Восточная Азия) 43% компаний ожидают возобновления притока ПИИ в течение года.

Важно адекватно оценивать роль существующих инвесторов. По данным UNCTAD, в 2018 году 61% от объема ПИИ в развитых странах и 40% в развивающихся странах обеспечивалось за счет реинвестирования. В этом показатели ожидаются на значительно большем уровне.

По оценкам экспертов, 72,7% новых рабочих мест в проектах с участием иностранных инвесторов в 2020 году будет создано в сфере производства медицинского оборудования. Для сравнения: в 2019 году этот показатель составил 43,75%. Поэтому принципиально важно понимать, кто будет ваш инвестор.

В текущих условиях особую роль приобретают поддержка уже имеющихся инвесторов (aftercare). Команда, занимающаяся привлечением инвестиций в регион, обычно осуществляет значительный объем работы, чтобы на территории появились новые проекты. Что происходит затем? Затем начинается реализация их проектов в приоритетном порядке. Следующим этапом является поддержка уже имеющихся инвесторов при решении их проблем и реализации планов по расширению (Aftercare). Разновидностью такой работы является углубление инвестиционных отношений (Investor Development), предполагающее стратегические мероприятия по закреплению инвестора на конкретной территории.

Поддержка имеющихся инвесторов (Aftercare) является самой важной мерой в инвестиционном менеджменте, поскольку она имеет ряд дополнительных эффектов. Инвесторы уже знают территорию, ее специфику, поэтому их легче вовлечь в новые проекты. Такие инвесторы могут выступать также в качестве «инвестиционных послов» на других территориях.

На втором месте по важности – наличие зарубежных представительств, занимающихся привлечением инвестиций.

Агентства по привлечению инвестиций по всему миру уделяли недостаточный объем внимания поддержке имеющихся инвесторов. На этот вид деятельности направляется 30% бюджетов таких агентств и 34% людских ресурсов.

Агентства по привлечению инвестиций, помогающие инвесторам решать проблемы и реинвестировать в новые проекты, могут вовлекать инвесторов в инвестиционные процессы с использованием следующих инструментов:

• обновление информации на сайтах и в социальных сетях. Социальные сети – наиболее быстрый способ донести информацию до инвесторов в условиях COVID-ограничений;
• информационные электронные письма, раскрывающие последние новости и меры поддержки;
• электронные сообщения. Это не самая эффективная мера, поскольку автоматически сформированные сообщения уходят в спам;
• организация прямых встреч с инвесторами, в том числе в дистанционном формате;
• организация мероприятий с фокус-группами, проведение вебинаров;
• привлечение консалтинговых компаний. Это те компании, к которым предприятия идут в первую очередь, чтобы решить свои вопросы. Поэтому это хорошая возможность выстроить отношения с инвесторами;
• взаимодействие с ТПП и бизнес-ассоциациями;
• использование посольств и представительств.

Многие агентства пользуются маркетинговыми стратегиями для информирования инвесторов о доступных мерах поддержки на фоне коронавирусной эпидемии.

При этом немногие агентства имеют полную и актуализированную базу иностранных инвесторов, что является значительным препятствием.

Пандемия продемонстрировала, что агентствам необходимо инвестировать больше в механизмы поддержки имеющихся инвесторов для их большего вовлечения. Это можно сделать за счет перенаправления средств, сэкономленных на деловых поездках, поскольку многие из них в этом году были отменены.

В случае если работа по привлечению инвестиций осуществляется недостаточно эффективно и когда нет полного вовлечения иностранных инвесторов, имеют место следующие последствия:

• недостаточная информированность об агентстве на уровне головной штаб-квартиры имеющегося инвестора;
• ограниченная возможность информирования головной штаб-квартиры инвестора о ключевых событиях и предпринимаемых мерах;
• конкуренты могут иметь преимущества при принятии решений о планах расширения производства.

Персональные отношения необходимы для большего вовлечения инвесторов. Во время COVID-2019 стратегия «прилетел-улетел», когда представители агентства по привлечению инвестиций раз в год посещают, например, Китай, не работает. Для инвесторов важны встречи «лицом к лицу» и чем чаще, тем лучше. Во время ограничений люди не ездят в другие страны, но они перемещаются внутри одной страны. Поэтому выигрывают агентства, имеющие зарубежные представительства.

Важным направлением работы должно стать также углубление инвестиционных отношений (investor development), которое позволяет обеспечить «закрепление» инвесторов на определенной территории. Данная работа включает следующие составляющие:

1. развитие цепей поставок. Встраивание инвесторов в имеющиеся местные цепи поставок может значительно увеличить объем ПИИ;
2. навыки и компетенции при выстраивании отношений с инвесторами;
3. технологические достижения и НИОКР;
4. меры по стимулированию экспорта;
5. цели устойчивого развития.

Для осуществления данной работы по углублению инвестиционных отношений рекомендуется реализация следующих мер:

1. создание подразделения, которое будет заниматься последующей поддержкой имеющихся инвесторов;
2. формулирование стратегии инвестиционного развития, отвечающей на вопросы:

• Какие сектора предлагают наибольшую экономическую отдачу или находятся на грани закрытия?
• Кто из существующих иностранных инвесторов имеет наибольший потенциал или находится в зоне риска?
• Каковы наиболее приоритетные инвесторы?

3. формирование досье на каждого инвестора, включая его головную структуру;
4. разработка плана для каждого инвестора, включая встраивание его в имеющиеся цепи поставок, образовательные проекты и т.д.;
5. встречи с инвесторами персонально;
6. вовлечение в процесс выстраивания отношений штаб-квартиры инвестора.

Доклад составлен по материалам вебинара “Leveraging Aftercare for COVID-2019 recovery” (организатор – AIM Congress).

Справочно: Аналитический клуб «Экономист» является постоянно действующей дискуссионной площадкой, на которой студенты УрГЭУ обсуждают вопросы экономики, политики, анализируют причины и тенденции социально-экономических процессов.

Доцент кафедры региональной, муниципальной экономики и управления УрГЭУ Антон Глумов провел 3 июля в дистанционном формате заседание Аналитического клуба «Экономист».